Вероятность локального отскока рынка усиливается

Пятничные торги российский фондовый рынок провел в минусе, заметно усилив падение к закрытию сессии.

Проигнорировал сегодня российский рынок выступление главы ФРС США Джерома Пауэлла, в котором он заявил о том, что пришло время смягчать денежно-кредитную политику и снижать процентные ставки. Российских инвесторов разочаровали очередные санкции со стороны, касающиеся крупнейших металлургических и угольных компаний России и зарубежных судов, перевозящих российский СПГ.

«Индекс МосБиржи находится около сильного уровня 2650 пунктов. Учитывая, что он в зоне перепроданности даже на недельном тайм фрейме, можем наблюдать краткосрочный отскок по индексу. Но на среднесрочном горизонте никаких предпосылок на разворот пока нет», - говорит Никита Степанов, аналитик ФГ «ФИНАМ».

«По мере снижения рынка увеличивается вероятность реализации локального отскока. Индекс МосБиржи снижался восемь торговых сессий подряд. Поводом для локального роста может послужить коррекция на нефтяном рынке, а также публикация хороших корпоративных отчетностей», - отмечает Максим Федосов, портфельный управляющий УК «Первая».

На закрытии торгов индекс МосБиржи потерял 2,18%, опустившись до 2667,28 пункта. Индекс РТС ослаб на 2,65%, его значение составило 915,64 пункта.

Новые клиенты «Финама» получат гарантированную премию в размере 30% годовых на активы на брокерском счете в первые 30 дней после его открытия.
Помогаем новым клиентам «Финама» сделать первый шаг в инвестициях с нами — и сразу получить прибыль. Инвестируйте с ежедневной гарантированной премией 30% годовых на ваши активы! Пополните счет и начните свой путь к выгодным инвестициям прямо сейчас.

Лидерами понижения оказались обыкновенные акции «Мечела» (ао-10,5%, ап-10,21%), продолжающие отыгрывать опубликованный ранее слабый отчет по МСФО за 1 полугодие 2024 года.

Бумаги «Норникеля» (-6,04%) отреагировали на негативный отчет компании - выручка упала на 22% - до $5,6 млрд, EBITDA снизилась до $2,35 млрд (-30% г/г), чистая прибыль компании оказалась ниже прогноза – $829 млн.

Акции «Новабев групп» (-7,1%) падают на фоне слабой отчетности. Инвесторов беспокоят не столько плохие цифры, сколько факт того, что падение чистой прибыли ухудшает дивидендный профиль компании. «При предположении о выплате 50% чистой прибыли за 2024 год доход на одну акцию может составить около 20 рублей, что соответствует дивдоходности в 3%. За 2023 год див. доходность была двузначной», - отмечают аналитики ПСБ. Совет директоров рассмотрит рекомендацию по промежуточным дивидендам.

В минус ушли бумаги ОГК-2 (-8,7%), QIWI (-8,5%), «Самолета» (-8,4%), FixPrice (-7,2%), ТМК (-7,2%), «Ашинского метзавода» (-6,4%), «РусГидро» (-6,1%). Ростом закрыть торги смогли бумаги ЛСР (+1,3%), «РУСАЛа» (+1,2%), «АЛРОСА» (+0,4%), «Акрона» (+0,4%).

Лидерами роста на падающем рынке стали бумаги «второго эшелона», что вывело в лидеры акции энергокомпании «ДЭК» (+3,6%).

Рост котировок золота поддержал покупательные настроения в бумагах золотодобытчиков: Solidcore (+1%), «Полюс» (+0,7%), ЮМГ (+0,7%).

Торги на валютном рынке сегодня прошли почти без движения. На валютных торгах МосБиржи юань символически подрос на 0,01% - до 11,84 рубля. Ближайший фьючерс на доллар (Si) просел на 0,01% - до 88,7 рубля. На межбанке доллар просел до 91,49 рубля (-0,01%), европейская валюта выросла до 102,23 рубля (+0,5%). Курс ЦБ, установленный на 26 августа, составляет 91,60 рубля за доллар и 101,61 рубля за евро.

«Пара CNY/RUB после кратковременной просадки быстро восстановилась и вышла в умеренный плюс. Тем не менее на бирже юань по-прежнему стоит существенно дешевле к рублю и доллару, чем на межбанковском рынке или мировом. Это может быть связано с санкциями против МосБиржи, из-за чего купленный там юань трудно использовать за пределами торговой площадки», - поясняет Дмитрий Бабин, эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций».

В ближайшее время от просадки российскую валюту будет спасать налоговый период, а с приближение пика платежей - 28 августа – можно ждать волну укрепления рубля.

Российский долговой рынок после небольшого отскока предыдущей сессии вернулся к нисходящей динамике. Давление оказывают ожидания повышения ключевой ставки в сентябре. Индекс гособлигаций RGBI обновил трехнедельный минимум и несет ощутимые потери, проседая на 0,6% - до 104,31 пункта.

Нефть к концу недели получила возможность подрасти, но текущие уровни выглядят слабыми. К настоящему моменту фьючерс на нефть марки Brent подрос на 2,6% - до $79,12 за баррель, Light укрепилась на 2,63% - до $74,97 за баррель. Снижение цен в начале недели был вызвано снижением риск-премии на фоне стабилизации конфликта на Ближнем Востоке и опасениями снижения спроса со стороны Китая.  Но затем нефть поддержала позитивная статистика от Минэнерго США по росту запасов сырой нефти на 4,649 млн баррелей, хотя ожидалось снижение на 2 млн баррелей.